指標（米国） 2021.03.072025.05.30 お気に入りに追加 CAPEレシオ（シラーPER） PERの一種です。25倍に近づくと株価の過熱感が意識されて株価は下落に転じやすい傾向があります。機能する場合としない場合がある指標ですが、機能した時はことごとくショック相場になりますのでチェック必須の指標です。CAPEレシオが見れるサイトは日本では当サイトだけだと思いますので活用してください。 超過CAPE利回り ノーベル経済学賞受賞者ロバートシラー氏が開発した米国株は米国債と比較して割高か割安かを見ることができる指標が超過CAPE利回りです。CAPEレシオをベースとした株式益利回りと米国債の実質利回りから算出される利回りで、株式が魅力的か国債が魅力的かがわかります。 PER（NYダウ・ダウ輸送株平均・ダウ公共株15種平均） NYダウ・ダウ・ジョーンズ輸送株平均・ダウ公共株15種平均のPERの推移です。 PER（ナスダック100・S&P500・ラッセル2000） ナスダック100・S&P500・ラッセル2000指数のPERの推移です。 EPS（NYダウ・ダウ輸送株平均・ダウ公共株15種平均） NYダウ・ダウ・ジョーンズ輸送株平均・ダウ公共株15種平均のEPSの推移です。 EPS（ナスダック100・S&P500・ラッセル2000） ナスダック100・S&P500・ラッセル2000のEPSの推移です。 配当利回り（NYダウ・ダウ輸送株平均・ダウ公共株15種平均） NYダウ・ダウ・ジョーンズ輸送株平均・ダウ公共株15種平均の配当利回りの推移です。 配当利回り（ナスダック100・S&P500・ラッセル2000） ナスダック100・S&P500・ラッセル2000指数の配当利回りの推移です。 株式益利回り（NYダウ・ダウ輸送株平均・ダウ公共株15種平均） NYダウ・ダウ輸送株平均・ダウ公共株15種平均の株式益利回りです。株式益利回りは、株価に対して1株あたり純利益がどれくらいかを示したバリュエーション指標です。PERは解釈が難しい面がありますが、株式益利回りは企業の利益を投資リターンの源泉と解釈した場合の期待投資利回りと考えられています。通常、株式益利回りは長期金利と比較して見るのが一般的です。 株式益利回り（ナスダック100・S&P500・ラッセル2000） NASDAQ100（ナスダック100指数）、S&P500種株価指数（S&P500）、ラッセル2000指数の株式利回りです。 日米益利回り差（日本株と米国株の株式益利回りの差） 日本株（日経平均株価）と米国株（S&P500）の株式益利回りの差です。日本株と米国株の相対的な割高・割安を測る指標です。日米益利回り差はドル円との連動性もあるため、為替予測の補完指標としても有用です。米国10年国債利回り（長期金利）との比較チャートも掲載。 イールドスプレッド（S&P500・NYダウ・ナスダックと長期金利/米国10年国債利回り） イールドスプレッド（米国株の株式益利回りと長期金利の差）は、株式と国債を比較して割高・割安を見るバリュエーション指標です。トレーダーやファンドがよく用いている指標で、過去リーマンショックやチャイナショック（中国株の大暴落：中国株のバブルが引き金となった株価の大暴落）、コロナショックの時も同様の動き方をしていましたし、過去20年、水準や目安の傾向が綺麗に出ています。その解説も掲載していま… イールドレシオ（米国の長期金利とS&P500） イールドレシオは、債券と比較して株式が割高なのか・割安なのかを表す指標です。これを見ればお金の流れを見ることができ、市場がリスクオンなのかリスクオフなのか、債券投資が有利なのか、株式投資が有利なのかもわかります。 時価総額（米国株式市場） 米国（アメリカ）の株式市場全体（米国上場国内企業全体）の時価総額の推移です。世界全体の株式時価総額の約40～45％、投資可能世界市場の約60％を占め、「世界株式＝米国株」と言えるほどの規模。世界資本主義を実質的に左右する唯一の市場で、世界資本市場のセンチメントを測る指標ともなります。時価総額対GDP比の推移も掲載しています。 バフェット指標（バフェット指数）米国・アメリカ 著名投資家ウォーレン・バフェット氏が注目している指標です。株式市場の時価総額は長期的にその国の経済成長に収斂していくという考え方の指標で、100以上で株式市場の過熱感を示します。 売上高と売上高伸び率（S&P500・米国） S&P500の売上高と売上高伸び率の推移です。売上高は企業収益のトップライン、売上高伸び率は成長性を示す指標です。売上高は企業規模も示すため、企業規模が伸びているか伸び悩んでいるかがわかります。このページで、米国株（S&P500）の売上が上がっているか下がっているかを見てから、利益はどうか？の営業利益率を見るようにしましょう！ 営業利益率（S&P500・米国） S&P500の営業利益率の推移です。営業利益率は、企業の収益性がわかる指標。米国の企業は本業で効率よく儲けているのか、どれだけ利益が上がってるのか下がってるのか、それがわかる指標です。 当期純利益（S&P500・米国） S&P500の当期純利益の推移です。当期純利益は、企業の本当の儲け。売上高と一緒に見て、米国の企業は成長しているのかチェック！ キャッシュフロー（S&P500・米国） S&P500のキャッシュフロー（営業活動によるキャッシュフロー・投資活動によるキャッシュフロー・財務活動によるキャッシュフロー）の推移です。 PBR（S&P500・米国） S&P500のPBR（株価純資産倍率）の推移です。 トービンのq（Qレシオ） PBRと似た指標で、株価を時価ベースの1株あたり純資産（+含み資産）で割った指標です。市場評価と本質的価値の関係を表しています。一般的に投資結果を予測できていない指標ですが、市場全体の相対価値を見るために使用されることが多いです。 ROE（S&P500・米国株） 米国のS&P500のROE（自己資本利益率）の推移です。 騰落レシオ（米国市場全体・NYSE） 米国市場全体（ニューヨーク証券取引所（NYSE）上場銘柄全体）の騰落レシオです。広範な市場全体の地合いがわかる上、主要株価指数と一緒に見ることで、セクターや市場間の偏りがわかり、今後も上昇/下落トレンドは続きそうか？この下落は調整で終わるか？本格的な下落相場のシグナルか？の判断がつきやすくなる重要な指標です。 騰落レシオ（NYダウ） NYダウの騰落レシオです。 騰落レシオ（ナスダック総合指数とナスダック100指数） ナスダックの騰落レシオです。 騰落レシオ（S&P500） S&P500の騰落レシオです。 自社株買い額（S&P500） S&P500構成銘柄の自社株買い額の推移です。増加傾向にある米国の自社株買い。近年は低金利で企業は社債の発行を増やし、その資金で自社株買いを行っています。自社株買いで株価を吊り上げてストックオプションで売り逃げることが多くなっており、規制の導入も提唱されています。借金をしてでも自社株買いを行っている企業もあり、債務が膨張していることから、金利上昇で相場も経済も危なくなる可能性があります。 ブルベア比率（ブルベア指数・ブルベアスプレッド）AAII ブルベア比率は、米国（アメリカ）の個人投資家が今後6カ月の株式市場について、どの程度「強気か」「弱気か」「中立か」を数値化した指標です。強気な投資家が多いのか、弱気な投資家が多いのか、すぐにわかる指標として有名です。 NAAIM持ち高指数（機関投資家の米国株の保有状況） NAAIM持ち高指数（NAAIMエクスポージャー指数）は、全米アクティブ投資マネジャーズ協会公表の機関投資家の米国株の保有状況を示した指標です。機関投資家が株式市場に関して楽観的か悲観的かがわかる指標です。 ダークプール指数（DIX）/ダークプール出来高の買い注文の比率 ダークプール指数（DIX）は、機関投資家が強気か弱気かのセンチメントがわかる指標です。需給の変化や先行き反発しやすいか、天井をつけやすいかが予測できます。 空売り比率（NYダウ・ナスダック・SOX指数・S&P500｜米国・アメリカ） NYダウ・ナスダック総合指数・ナスダック100指数・SOX指数・S&P500の空売り比率と出来高です。米国主要株価指数の直近の空売り動向を把握するための唯一のデータで、短期の投資家のセンチメントを捉えやすく、短期的な売り圧力をすぐに把握できます。 プットコールレシオ（S&P500・米国｜アメリカ） CBOE（シカゴオプション取引所）のS&P500のプットコールレシオ（PCR）です。市場関係者が先行き強気か弱きかが反映される指標です。弱気な投資家が増えれば上昇、強気な投資家が増えれば低下します。 恐怖と強欲指数（Fear & Greed Index） 恐怖と強欲指数（Fear & Greed Index）は、7つの指標をもとに市場心理を数値化した指標です。市場のムードが恐怖（悲観）に傾いているか、強欲（楽観）に傾いているかがわかり、相場の過熱感や底値を判断するヒントになります。VIX指数とプットコールレシオとの併用で、さらに精度が上がります。 証拠金債務残高（マージンデット） 市場参加者が借金をしてまで投資をしている金額の残高です。株価の急落・暴落の予兆シグナルとして注目度が高い指標です。 移動平均乖離率（NYダウ） NYダウの5日移動平均線・10日移動平均線・20日移動平均線・50日移動平均線・100日移動平均線・200日移動平均線との乖離率を掲載しています。それぞれ外国人投資家がよく見ている移動平均線との乖離率を掲載しています。 移動平均乖離率（ナスダック） ナスダックの5日移動平均線・10日移動平均線・20日移動平均線・50日移動平均線・100日移動平均線・200日移動平均線との乖離率を掲載しています。それぞれ外国人投資家がよく見ている移動平均線との乖離率を掲載しています。 移動平均乖離率（S&P500） S&P500の5日移動平均線・10日移動平均線・20日移動平均線・50日移動平均線・100日移動平均線・200日移動平均線との乖離率を掲載しています。それぞれ外国人投資家がよく見ている移動平均線との乖離率を掲載しています。
